Publicado dic 1, 2010



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Andrés Mora Valencia

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Resumen

El propósito del artículo es responder si es posible implementar modelos de


medición avanzada para cuantificar riesgo operativo en instituciones financieras


en Colombia. Así, se comparan dos modelos desde el enfoque de distribución


de pérdidas agregadas, por medio de simulaciones de Montecarlo. Este enfoque


se basa en la teoría de riesgos de seguros para obtener la distribución de


pérdidas y estimar el valor en riesgo al 99,9% en un período de un año. El primer


modelo, propuesto por Böcker y Klüppelberg, se obtiene con una fórmula


cerrada cuando las pérdidas se ajustan a una distribución subexponencial. El


otro modelo está basado en la teoría del valor extremo. Al aplicarlo a las pérdidas


por riesgo operativo del 2008 de las entidades financieras colombianas, se


encuentra que la máxima pérdida esperada en el 99,9% de los mejores casos


es de 3,2 mil millones de pesos, considerado “razonable” según los activos.

Keywords

operating risk, aggregate loss distribution approach, subexponential distribution, extreme value theoryriesgo operativo, enfoque de distribución de pérdidas agregadas, distribución subexponencial, teoría del valor extremorisco operacional, enfoque de distribuição de perdas agregadas, distribuição sub-exponencial, teoria do valor extremo

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Cómo citar
Mora Valencia, A. (2010). Cuantificación del riesgo operativo en entidades financieras en Colombia. Cuadernos De Administración, 23(41). https://doi.org/10.11144/Javeriana.cao23-41.croe
Sección
Artículos